Tesouro Selic vs. CDB: Qual rende mais? | Comparador Investilize

Descubra se o investimento oferecido pelo seu banco vale a pena comparado à segurança do Tesouro Nacional.

Simulador: Tesouro vs. Bancão

Compare um CDB (pós-fixado) com o Tesouro Selic.

⚠️ Isenção de Responsabilidade: Esta ferramenta utiliza dados técnicos e oficiais (como índices do Banco Central e CVM) para fins de simulação. Embora busquemos precisão máxima, os valores apresentados são estimativas e podem sofrer variações devido a taxas, impostos ou mudanças nas regras de mercado. Recomendamos a consulta a um profissional certificado antes de tomar qualquer decisão financeira. O uso desta calculadora implica na aceitação de que o Investilize não se responsabiliza por eventuais perdas ou danos decorrentes do uso das informações aqui geradas.

CDI ou Selic: Qual a diferença?

Embora caminhem juntas, a Taxa Selic é o juro oficial do governo, enquanto o CDI é a taxa que os bancos usam entre si. Na prática, o CDI costuma ser 0,10% abaixo da Selic Meta.

O "Pulo do Gato" do CDB

Bancos costumam oferecer CDBs de 100% do CDI. Parece excelente, mas quando comparamos com o Tesouro Selic, é preciso considerar a Taxa de Custódia da B3 (0,20% ao ano).

Dica Investilize: Para valores abaixo de R$ 10.000,00 no Tesouro Selic, há isenção da taxa da B3, o que torna o Tesouro quase imbatível contra CDBs de bancos grandes.

Comparativo de Rentabilidade: Tesouro vs Bancão

Investimento Rentabilidade Liquidez Risco Imposto
Tesouro Selic 100% Selic Diária (D+1) Soberano IR Regressivo
CDB Bancão 80–95% CDI Vencimento FGC (até 250k) IR Regressivo
CDB Digital 110–130% CDI Vencimento FGC (até 250k) IR Regressivo
Poupança ~70% Selic Dia do Aniversário FGC Isento

Tesouro Direto ou CDB de Bancão: Qual rende mais?

O Tesouro Selic e os CDBs de grandes bancos (bancões) são as portas de entrada da renda fixa. Historicamente, CDBs de bancões tradicionais rendem menos (em torno de 80% a 90% do CDI), o que os faz perderem para a caderneta de poupança em certos cenários. O Tesouro Selic rende 100% da Selic. Portanto, a menos que o seu bancão ofereça um CDB de 100% do CDI com liquidez diária, o Tesouro Direto ou um banco digital será muito mais rentável.